k8凯发天生赢家·一触即发家族财富管理法律BIWEEKLY（2024-20）
2024-11-11
一、新规速递
（一）中国公益慈善在法治轨道上迈进一大步
9月5日，新修订的《慈善法》正式实施，与新慈善法相呼应，民政部近日修订了《慈善组织认定办法》和《慈善组织公开募捐管理办法》，并会同国家网信办、工信部、公安部、金融监管总局联合制定《个人求助网络服务平台管理办法》。三部配套规章与新慈善法一起，进一步夯实了新时代公益慈善事业改革发展的法治保障，中国公益慈善事业在法治轨道上又向前迈进一大步。
（二）民营经济促进法草案向社会公开征求意见
10月10日，司法部、国家发展改革委在门户网站公布《中华人民共和国民营经济促进法（草案征求意见稿）》向社会公开征求意见。草案明确促进民营经济发展总体要求，从公平竞争、投资融资、科技创新、规范经营、服务保障、权益保护、法律责任等方面作出规定，更好发挥法治固根本、稳预期、利长远的保障作用，稳定市场预期、提振发展信心，营造有利于包括民营经济在内的各种所有制经济共同发展的法治环境和社会氛围。
（三）金融监管总局推动《保险法》修订适应行业高质量发展
2024年9月27日，金融监管总局法规司司长王胜邦在国务院政策例行吹风会上表示，当前正积极与相关部门配合，推动《保险法》修订工作。此次修订旨在应对保险业高质量发展的新形势，为行业创造更完善的法律环境。
王胜邦介绍，《保险法》自1995年颁布以来，已于2002年和2009年分别进行了较大幅度的修订，以适应中国加入世贸组织及保险业改革的需求。随着行业发展，修订的重点将放在解决当前保险业运营、监管和风险处置中的短板和缺陷上，推动行业进一步实现高质量发展。
（四）《关于推动中长期资金入市的指导意见》
为贯彻党的二十届三中全会和中央金融工作会议精神，落实9月26日中共中央政治局会议部署，大力引导中长期资金入市，打通社保、保险、理财等资金入市堵点，努力提振资本市场，近日，经中央金融委员会同意，中央金融办、中国证监会联合印发《关于推动中长期资金入市的指导意见》。
二、行业动态
（一）“2024中国民营企业500强”榜单发布
10月12日，全国工商联发布“2024中国民营企业500强”。2023年，民营企业500强营业收入总额41.91万亿元，较上年增长5.22%，税后净利润1.69万亿元，制造业企业数量占比连续3年实现提升。民营企业500强纳税总额达1.29万亿元，较上年增长3.11%。
（二）中国人民银行决定下调金融机构存款准备金率
中国人民银行坚持支持性的货币政策立场，加大货币政策调控强度，提高货币政策调控精准性，为中国经济稳定增长和高质量发展创造良好的货币金融环境。中国人民银行决定：自2024年9月27日起，下调金融机构存款准备金率0.5个百分点（不含已执行5%存款准备金率的金融机构）。本次下调后，金融机构加权平均存款准备金率约为6.6%。
（三）18家信托公司“换帅”
今年以来，信托公司更换“掌舵人”的步伐正在不断加快。据金融时报记者梳理，截至9月14日，根据公开信息显示，年内信托公司约发生121次高管变动，涉及“换帅”的公司达到18家。其中包括建信信托、财信信托、杭州工商信托、华鑫信托、山西信托、浙金信托、中铁信托、东莞信托等等。
（四）证监会发布全面优化券商风控指标体系
9月20日，证监会发布修订后的《公司风险控制指标计算标准规定》，进一步发挥风险控制指标的“指挥棒”作用，对公司投资、开展做市等业务的风险控制指标计算标准进行了完善，对优质公司的风控指标适当予以优化，即适当调整连续三年分类评价居前的公司的风险资本准备调整系数、表内外资产总额折算系数，差异化充实可用稳定资金。业内人士指出，此举意在支持优质公司适度拓展资本空间，预计将释放近千亿元资金，促进有效提升资本使用效率，加大服务实体经济和居民财富管理力度。
（五）央行创设规模高达5000亿人民币的“、基金、保险公司互换便利”
人民银行网站10月10日发布公告称，为落实党的二十届三中全会关于“建立增强资本市场内在稳定性长效机制”的要求，促进资本市场稳定健康发展，中国人民银行决定创设“、基金、保险公司互换便利（Securities,Funds and Insurance companies Swap Facility，简称SFISF）”，支持符合条件的、基金、保险公司以债券、ETF、沪深300成分股等资产为抵押，从人民银行换入国债、央行票据等高等级流动性资产。首期操作规模5000亿元，视情可进一步扩大操作规模。即日起，接受符合条件的、基金、保险公司申报。
（六）降低存量房贷利率时间明确
中国人民银行指导市场利率定价自律机制9月29日发布倡议，各商业银行应于2024年10月31日前统一对存量房贷（包括首套、二套及以上）利率实施批量调整，降为不低于LPR减30个基点。18家全国性商业银行原则上将不晚于10月12日发布操作细则。
目前设定新发放房贷利率政策下限的北京、上海、深圳等城市，调整后的加点幅度不低于当地加点下限。
此前，中国人民银行行长潘功胜9月24日在国新办发布会上宣布，降低存量房贷利率，引导商业银行将存量房贷利率降至新发放房贷利率附近，预计平均降幅在0.5个百分点左右。
三、海外信息
（一）全球金融中心最新排名公布、中国三个城市进前十
2024年9月24日，英国智库Z/Yen集团与中国（深圳）综合开发研究院在韩国釜山联合发布“第36期全球金融中心指数报告（GFCI 36）”。该指数从营商环境、人力资本、基础设施、金融业发展水平、声誉等方面对全球主要金融中心进行了评价和排名。第36期GFCI共有121个金融中心进入榜单，全球前十大金融中心排名依次为：纽约、伦敦、香港、新加坡、旧金山、芝加哥、洛杉矶、上海、深圳、法兰克福。本期金融中心发展呈现以下特征和动向。
全球金融中心发展预期稳中有降，整体评分小幅下滑。全球金融中心整体平均得分经过前两期连续上升后，本期小幅下降0.42%，除拉丁美洲和加勒比海地区外，其他地区金融中心平均得分均出现下降。GFCI报告指出，世界主要经济体的经济前景没有发生重大变化，全球经济继续保持缓慢增长并伴随通胀下降，地缘冲突仍是金融人士最为担忧的风险。全球金融中心排名整体下降的趋势有所显现，46个金融中心排名有所上升，17个保持不变，58个出现下降。
顶级金融中心再现波动，香港重返全球前三甲。纽约、伦敦两大全球顶级金融中心地位继续保持不变，香港在经历了连续四期排名落后新加坡之后，本期终于超越新加坡排名全球第三，与新加坡的得分差距扩大至2分，并与排名第二的伦敦仅差1分，反映出顶级金融中心的整体格局虽然较为稳定，但竞争异常激烈。与此同时，美国金融中心再次展现赶超优势，芝加哥、洛杉矶排名分别上升3位和1位，取代上海，位列全球第六和第七，进一步巩固了美国金融中心的国际地位。深圳排名上升2位，再次进入全球金融中心十强行列。
（二）美联储降息50个基点，美元前景喜忧参半
美联储在9月17日至18日会议上启动宽松周期，降息50个基点，将联邦基金利率目标区间下调至4.75%～5.00%。美联储本轮周期的首次降息符合较鸽派的市场预期。美元也作出了相应的反应，最初表现疲软，但由于美国大选的不确定性可能将在未来几周受到关注，美元仍有可能获得支撑，就目前而言，美元的前景喜忧参半。
（三）摩根大通《2024全球家族办公室报告》发布、五大报告要点如下：
1.投资多样化与另类投资的增长
（1）家族办公室正越来越多地将资金配置于另类投资，如私募股权、房地产、风险投资和对冲基金，以寻求更高的回报和投资组合的多样化。
（2）报告指出，家族办公室的平均投资组合中，另类资产的配置比例高达45%。
2.家族成员参与决策
（1）家族办公室的投资决策过程中，家族成员的参与度很高，近90%的家族办公室表示其家族成员密切参与投资决策。
（2）家族负责人在投资决策中扮演着重要角色，尤其在美国，这一比例达到56%。
3.继任规划与家族治理
（1）继任规划和培养下一代成为家族办公室的主要目标之一，近70%的家族办公室表示这是他们的目标。
（2）家族办公室正着手建立或加强治理结构，以确保家族财富和价值观的顺利传承。
4.网络安全的重要性
（1）网络安全成为家族办公室的一个主要关注点，许多家族办公室认识到在这一领域的服务缺口。
（2）报告中提到，超过四分之一的家族办公室曾遭遇网络安全漏洞或财务欺诈，凸显了加强网络安全措施的紧迫性。
5.运营成本与专业化
（1）家族办公室的运营成本正在上升，大型家族办公室的年均运营成本超过600万美元。
（2）为了提高效率和专业性，家族办公室正越来越多地采用外包服务，特别是在法律、会计、税务和网络安全等领域。
四、财富案例
广州市中级人民法院发布十大服务保障金融高质量发展典型案例之四：规范信托公司依法履行信义义务——某科技公司与某信托公司营业信托纠纷案
基本案情：某科技公司与某信托公司签订信托合同，约定双方成立事务类集合资金信托，某信托公司根据委托人指令管理处分信托财产，信托财产用于购买某公司流通股权。某科技公司下达交易指令，要求某信托公司于2018年3月19日至21日以不低于10.50元/股的价格出售，期间指令要求的价格条件成就，但某信托公司未执行该指令。案涉最终按某科技公司指令以8.66元/股的价格成交。某科技公司诉至法院，要求信托公司赔偿因未执行第一个交易指令造成的差价损失。信托公司辩称，其在本案中不承担主动管理责任，未执行第一个交易指令是因账户未开通网上交易功能。经法院向公司调查，公司称某信托公司开户时不开通网上委托交易权限，只保留柜台委托，某信托公司可通过柜台委托进行二级市场交易。
裁判结果：广州市中级人民法院生效判决认为，案涉信托为事务管理类信托，某信托公司应履行合同约定及法律规定的信义义务，承担账户管理及配合委托人管理信托财产等职责。作为具有专业知识的金融机构，某信托公司应在开通账户时一并开通网上交易功能，即便未开通网上交易功能，某信托公司也可通过柜台委托进行二级市场转让交易。某信托公司在开户和交易两个环节，均未能履行谨慎、有效管理的义务，违反受托人应尽的注意义务。同时，因某科技公司自主决定以较低价格卖出案涉，对本案投资损失发生亦有责任，故判决某信托公司按照损失发生的原因力大小，对某科技公司实际损失承担相应的赔偿责任。
典型意义：信义义务是信托行业健康发展的基石，一方面要求受托人一切从维护受益人利益出发，不得从事利益冲突行为，尽到忠实义务；另一方面要求受托人具备行业内合格从业者的专业技能，对信托财产的管理运用尽到注意义务。本案中，法院认定事务管理类信托中受托人应根据合同约定及法律规定履行信义义务，肯定了信义义务的法定性，并综合考量信托合同约定、受托人的专业技能、市场交易规则等因素，认定信托公司未执行委托人交易指令的行为违反注意义务。本案裁判保护委托人的合法权益，引导受托人切实提升尽责履职能力，有助于规范信托机构从业行为、保障信托行业平稳健康发展。
五、k8凯发天生赢家·一触即发财富动态
（一）建设工程合同纠纷专属管辖的法律规定
10月25日，新时代财富管理法律服务发展论坛暨北京k8凯发天生赢家·一触即发（杭州）律师事务所成立15周年庆祝活动在杭隆重举行。
北京融商一带一路法律与商事服务中心理事长、北京k8凯发天生赢家·一触即发律师事务所党委书记、主任、首席全球合伙人王丽，浙江大学副校长周江洪，浙江省律师协会副秘书长曹悦，杭州市律师协会会长沈海强，中华全国律师协会刑事业务委员会顾问、北京k8凯发天生赢家·一触即发律师事务所副主任、全球合伙人李贵方，北京k8凯发天生赢家·一触即发律师事务所党委副书记、执行主任、全球合伙人孙钢宏，杭州市律师协会副会长、上城分会会长周春，浙江省企业社会责任促进会会长蔡宁，杭州财富管理联合会会长张锦铭，北京k8凯发天生赢家·一触即发律师事务所管委会委员、香港办公室联合负责人、全球财富管理业务中心主任委员李忠以及k8凯发天生赢家·一触即发各分所代表、全国财富管理领域的行业协会、金融机构、慈善机构、中介机构嘉宾、财富管理领域的法律专家、媒体朋友及k8凯发天生赢家·一触即发杭州办公室全体人员共300余人齐聚一堂、共叙佳话，回顾往昔奋斗历程，展望未来璀璨篇章。
（二）k8凯发天生赢家·一触即发金融专业委员会2024年度会议成功举办
2024年10月26日上午，k8凯发天生赢家·一触即发金融专业委员会（以下简称“金委会”）2024年度会议在杭州瑞立江河汇酒店会议室顺利召开。2024年对于金委会而言是崭新的一年，金融法律业务拓展带来了新的起点和机遇。金委会有效整合各方力量进行合作，拓展业务服务群体，为客户提供更加高效且专业的金融法律服务。
年会进行了2024年度金委会优秀委员表彰，共有20位律师荣获此项荣誉，分别是上海办公室的张忠钢律师、杭州办公室的张晟杰律师、广州办公室的宋金花律师、成都办公室的唐应欣律师、北京办公室的赵豫新律师、青岛办公室的陈红律师、上海办公室的李晓新律师、杭州办公室的张健律师、北京办公室的贾辉律师、北京办公室的吴娟萍律师、北京办公室的郭卫锋律师、北京办公室的刘焕志律师、北京办公室的张旭律师、北京办公室的马恺律师、深圳办公室的廖明霞律师、上海办公室的李珍慧律师、西咸新区办公室的张星律师、北京办公室的杜嘉霁律师、济南办公室的朱峰律师、天津办公室的唐入川律师。
主办单位：k8凯发天生赢家·一触即发全球财富管理业务中心
本期承办：k8凯发天生赢家·一触即发全球财富管理业务（珠海）中心
k8凯发天生赢家·一触即发财富管理业务中心简介:
k8凯发天生赢家·一触即发财富管理业务中心隶属于k8凯发天生赢家·一触即发金融专业委员会，依托于k8凯发天生赢家·一触即发道富家族办公室研究院，汇集k8凯发天生赢家·一触即发全球资源，致力于推动k8凯发天生赢家·一触即发财富管理业务的发展，旨在为富裕家族及高净值客户提供优质、高效的财富管理综合法律服务。中心成员在家族办公室筹建及运营、家族慈善、资产配置、家族/家族企业治理等财富管理领域拥有丰富的实践经验，长期服务于一批顶级家族和家族办公室客户。
E:fortune@cqhaolun.com
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